Accounting and Auditing Research

Accounting and Auditing Research

Sustainability Reporting in Iran (Case Study: Esfahan’s Mobarakeh Steel)

Document Type : Original Article

Authors
Mohammad Hossein Setayesh 1
Ahmadreza Shahmirzaee 2
Niloofar Akbari 2
1 Prof. Faculty of Economics, Management and Social Sciences, Shiraz University, Shiraz, Iran
2 M Sc. Student, International Campus and Specialized Education, Shiraz University, Shiraz, Iran
10.22034/iaar.2026.244176
Abstract
In today’s world, companies face numerous environmental, social and economic challenges. In the meantime, sustainable development and sustainability reporting have become vital tool for transparency and creating sustainable value. Analysing the sustainability report of one of the largest steel companies in the country provides a suitable opportunity to examine the impact of such reporting in Iran. Due to high resource consumption and environmental effects, the steel industry requires transparency and accountability. This study reviews the 1402 (2023) sustainability report of Mobarakeh Steel Company. In recent years, sustainability reporting has become one of the most important research areas in accounting. The evaluation benchmark is the first part of the officially approved standards by the International Sustainability Standards Board (ISSB) related to financial matters.By analysing the objectives of each clause in these standards and the extent of their application in Mobarakeh Steel’s report, researchers found that the company achieved 76.97% of the 100% applicable standards (with a total weight of 78%), indicating a high level of compliance.To enhance reliability, artificial intelligence tools were also used.The AI-based analysis, conducted with minimal possible bias, showed that the company achieved 77% of the total standard weight. These results highlight the strong alignment of Mobarakeh’s report with the ISSB S1 standard and emphasise the company’s commitment to sustainability principles.The difference between researchers’ and AI’s analyses stems from researchers focusing on fundamental principles and objectives, while AI focused on structural alignment — revealing the interpretive nature of human analysis versus the pattern-based approach of AI.
Keywords
International Sustainability Standards Board (ISSB)
AI in Accounting
Esfahan's Mobarakeh Steel Company
1.       پوراحمدی میبدی، ح.، جامه، ع. (1402). “بنیان‌های نظریه سازه‌انگارانه اقتصاد سیاسی بین‌الملل”. فصلنامه سیاست، 53 (1)، 53-83.
2.       پورخانی ذاکله بری، م.، جهانشاد، آ. (1400). “ارائه الگو برای افشاء پایداری شرکتی و ارزیابی عوامل مرتبط با تئوری مشروعیت بر گزارشگری آن”. پژوهش‌های حسابداری مالی و حسابرسی، 13 (49)، 177-204.
3.       چناری بوکت، ح.، بنی مهد، م. (1398). “پایداری شرکتی: راهبردی تئوریکی و یکپارچه با رویکرد دستوری و عمل گرا”. حسابداری مدیریت، 12 (42)، 103-125.
4.       حاجی علیزاده، س.، خواجه حسنی، م.، امیری، ع. (1399). “بررسی رابطه بین تئوری ذینفعان، مسئولیت اجتماعی شرکتها و عملکرد مالی”. نشریه علمی رویکردهای پژوهشی نوین مدیریت و حسابداری، 4 (15)، 92-102.
5.       حقیقت، ط.، حکمت، ه. (1403). “مروری بر پیشرفت‌ها و چالش‌های گزارشگری پایداری در ایران”. مجله پژوهش‌های حسابداری و راهبری شرکتی، 3 (7)، 1-15.
6.       ستایش، م ح.، روستا، م.، علیزاده، و. (1393). “بررسی ارتباط بین افشای داوطلبانه و عملکرد شرکت‌های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران”. پژوهش‌های تجربی حسابداری، 4 (3)، 153-168.
7.       سازمان حسابرسی. (1401). اظهار نظر حسابرس شرکت فولاد مبارکه اصفهان 1401.
8.       شرکت فولاد مبارکه اصفهان. (1402). گزارش پایداری شرکت فولاد مبارکه اصفهان سال 1402.
9.       شرکت فولاد مبارکه اصفهان. (1401). صورت سود و زیان 1401.
10.    عزلتی، ف.، نوری فرد، ی.، امام وردی، ق ا.، دارابی، ر.، حاجیها، ز. (1400). “افشای داوطلبانه اطلاعات غیرمالی و آثار آن‌ها (با تاکید بر انطباق تئوری‌های علامت دهی و مشروعیت)”. دانش حسابداری و حسابرسی مدیریت، 10 (38)، 67-86.
11.    قدردان، ا.، رضایی، ف. (1403). “فرامطالعه‌ای بر گزارشگری پایداری شرکت در پژوهش‌های حسابداری و حسابرسی ایران”. حسابداری و منافع اجتماعی، 14 (2)، 59-102.
12.    محسنی، ا.، عباسیان فریدونی، م م.، پورآقاجان، عباسعلی. (1403). “بررسی نقش اعتماد اجتماعی و مسئولیت اجتماعی شرکت با رویکرد مدل‌سازی معادلات ساختاری”. تحقیقات حسابداری و حسابرسی،  انجمن حسابداری ایران، 16 (61)، 125-144.
13.    مهرانی، س.، کرمی، غ ر.، سید حسینی، س م. (1397). تئوری حسابداری (جلد 1)، انتشارات نگاه دانش.
14.    نورالدین، مصطفی.، پورزمانی، زهرا. (1401). “افشای اطلاعات زیست‌محیطی در گزارشگری مالی”. تحقیقات حسابداری و حسابرسی، انجمن حسابداری ایران، 14 (55)، 97-112.
15.    Benameur, K. B., Mostafa, M. M., Hassanein, A., Shariff, M. Z., Al-Shattarat, W. (2023). “Sustainability reporting scholarly research: a bibliometric review and a future research agenda”. Management Review Quarterly, 74 (1), 823-866.
16.    Birjandi, H., hakemi, B., sadeghi, M. M. (2015). “The study effect agency theory and signaling theory on the level of voluntary disclosure of listed companies in Tehran Stock Exchange”. Research Journal of Finance and Accounting, 6, 174-183.
17.    Borkowski, S., Welsh, M. J., Wentzel, K. (2010). “Johnson & Johnson: A case study on sustainability reporting”. The Association of Accountants and Financial Professionals in Business, 3 (2), 1-15.
18.    Buallay, Abdullah. (2022). Sustainability Reporting: History and Development.
19.    Du Pisani, J. A. (2007). “Sustainable development – historical roots of the concept”. Environmental Sciences, 3 (2), 83-96.
20.    Elkington, J. (1993). “Coming clean: The rise and rise of the corporate environment report”. Business Strategy and the Environment, 2 (2), 42-44.
21.    Goswami, K., Islam, M. K. S., Evers, W. (2023). “A case study on the blended reporting phenomenon: A comparative analysis of voluntary reporting frameworks and standards—GRI, IR, SASB, and CDP”. The International Journal of Sustainability Policy and Practice, 19 (2), 35-64.
22.    GRI. (2024). GRI Standards.
23.    IFRS. (2022). International Sustainability Standards Board.
24.    IFRS. (2023). General Requirements for Disclosure of Sustainability-related Financial Information IFRS S1 IFRS Sustainability Disclosure Standard International Sustainability Standards Board.
25.    IFRS. (2024). IFRS - GRI and IFRS Foundation collaboration to deliver full interoperability that enables seamless sustainability reporting.
26.    Martens, W., Bui, C. N. M. (2023). An Exploration of Legitimacy Theory in Accounting Literature.
27.    Smith, A. (2024). An Inquiry into the Nature and Causes of the Wealth of Nations 1779, Oxford Scholarly Editions Online.
28.    World Steel Association. (2023). Top Producers.
29.    United Nations. (2024). Sustainability.
30.    United Nations. (2024). Sustainable Development Goals.
31.    United Nations Brundtland Commission. (1987). Report of the World Commission on Environment and Development: Our Common Future.
Zyznarska-Dworczak, B. (2018). “Accounting theories towards non-financial
Accounting and Auditing Research
Volume 18, Issue 69
Spring 2026
Pages 5-20