Design and Validation of the Effective Size Model of Internet Audit Department

Document Type : Original Article

Authors

1 PhD of accounting, University of Tehran, Iran

2 Associate professor of accounting, University of Tehran, Iran

3 Associate professor of accounting, Center Tehran branch, Islamic Azad University, Iran

10.22034/iaar.2023.185325

Abstract

This study aims to provide design and validation of the effective size model of internal audit department in Iranian companies. The purpose of this research is an applied-developmental research that has been done by cross-sectional survey method. The statistical population of this study includes the partners and managers of the Iranian Association of certified public accountants and the employees of auditing firms. Sampling of managers was done in a non-probabilistic and purposeful manner and staff sampling was done by random sampling method. The data collection tool is a questionnaire. The validity of the questionnaire was confirmed by construct, convergent and divergent validity. The reliability of the questionnaire was also confirmed by two methods of calculating Cronbach's alpha and combined reliability. Structural-interpretive modeling method was used to design the initial model and partial least squares method was used to validate the designed model. Data analysis was performed with MicMac and Smart PLS software. The results show that "comprehensive internal audit plan" and "corporate governance structure" have the greatest impact on determining the effective size of the internal audit department. These elements affect the "internal audit methodology approach" and the "description of internal audit tasks". Similarly, "human resource management", "risk management" and "internal audit mission" affect the "quality of the audit committee". The quality of this committee affects the "value added of the internal audit" and leads to the determination of the "size of the internal audit".

Keywords

References

  1. آذر، عادل، غلامزاده، رسول. (1398). کمترین مربعات جزئی، انتشارات نگاه دانش.
  2. امانی،‌ جواد، عباس‌زاده، میرمحمد. (1391). مقدمه‌ای بر مدل‌یابی معادلات ساختاری به روش PLS و کاربرد آن در علوم رفتاری، انتشارت دانشگاه ارومیه.
  3. پیری، پرویز، شیخ، امیر، جوادی، نعمت. (1392). "بررسی ارتباط بین اندازه موسسه حسابرسی و تعداد صاحبکاران موسسه حسابرسی با کیفیت حسابرسی". نشریه دانش حسابرسی، دره 13، شماره 51، ص 1-26.
  4. حساس یگانه، یحیی. (1394)." آموزش عالی حسابداری در ایران دیروز، امروز و فردا". مجله حسابدار 12.
  5. داوری، علی، رضازاده،‌ آرش. (1392). مدل‌سازی معادلات ساختاری با نرم‌افزار PLS، انتشارات جهاد دانشگاهی.
  6. ذاکری، حامد، حساس، یحیی. (1393). "بررسی رابطه بین اندازه مؤسسه حسابرسی و سرمایه گذاران نهادی". فصلنامه بورس اوراق بهادار، دوره 7، شماره 26، ص 23-39.
  7. رییسی، محمود. (1398). "بررسی ارتباط بین اندازه، گستردگی عملکرد و تعداد کارکنان موسسه حسابرسی با کیفیت حسابرسی". نشریه پژوهش در حسابداری و علوم اقتصادی، دوره 3، شماره 6، ص 1-16.
  8. سپاسی، سحر، اسدی، مهدی. (1395). "بیش اعتمادی مدیران و حق الزحمه حسابرسی با تاکید بر نقش کمیته حسابرسی". دانش حسابداری و حسابرسی مدیریت، دوره 2، شماره 5، ص 129-138.
  9. عباسیان، یکتا. (1398). "بررسی تاثیر کمیته حسابرسی، عملکرد حسابرسی داخلی بر مدیریت سود". پژوهش در حسابداری و علوم اقتصادی، دوره 2، شماره 3، ص 47-60.
  10. عبدی، مصطفی، آقایی، محمدعلی، امینی، ابوالفضل، کاظمی، مهدی. (1399)، "ویژگی های کمیته حسابرسی و هزینه سرمایه سهام عادی: آزمون تجربی نظریه وابستگی منابع". دانش حسابرسی، ص 151-176.
  11. کردلویی، حمیدرضا، وحید یوسفی. 1396. "ویژگی های کمیته حسابرسی و کیفیت صورت های مالی". مدیریت کسب و کار، ص. 93-109.
  12. گرجی، داود، خان‌محمدی، حامد، بزرگی، زهرا. (1396). "تاثیر اندازه موسسه حسابرسی بر کیفیت حسابرسی". دومین کنفرانس بین المللی مدیریت و حسابداری، تهران.
  13. محمدرضایی، فخرالدین، یعقوبی، احمد. (1396). "اندازه موسسه حسابرسی و کیفیت حسابرسی: نقد نظری، نقد روش پژوهش و ارائه پیشنهادات". پژوهش‌های حسابداری مالی و حسابرسی، دوره 9، شماره 34، ص 31-60.
  14. مرادی، بابک، بحری، جمال. (1398). "عوامل موثر بر اثربخشی حسابرسی داخلی در بهبود کنترل های داخلی". دانش حسابداری و حسابرسی مدیریت، دوره 7، شماره 28، ص 107-121.
  15. مرادی، مجید، صفرپور، مریم، طالب‌زاده، رویا. (1398). "بررسی وجود تاثیر حسابرس داخلی و ویژگی های کمیته حسابرسی بر تسریع گزارش حسابرسی شرکت های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران". چشم انداز حسابداری و مدیریت، دوره 2، شماره 3، ص 48-66.
  16. مشتری دوست، تورج؛ دستگیر، محسن. (1398). "بررسی عوامل موثر بر کیفیت حسابرسی داخلی". فصلنامه تحقیقات حسابداری و حسابرسی، دوره 11، شماره 41، ص 129-146.
  17. موسوی، پریسا،گرکز، منصور، رضایی، یاسر. (1395). "بررسی رابطه بین استقلال حسابرس و اندازه موسسه حسابرسی و عملکرد مالی شرکت‌ها". سومین کنفرانس بین المللی مدیریت و اقتصاد، مشهد.
  18. هشی، عباس؛ مظاهری، کمیل. (1392). "بررسی رابطه بین اندازه موسسه حسابرسی و کیفیت حسابرسی". فصلنامه تحقیقات حسابداری و حسابرسی، انجمن حسابداری ایران، دوره 5، شماره 17، ص 1-26.
  19. Al Matari, E. M., & Mgammal, M. H. (2020). “The moderating effect of internal audit on the relationship between corporate governance mechanisms and corporate performance among Saudi Arabia listed companies”. Contaduría y Administración, 64(4), 143.
  20. Anderson, U. L., Christ, M. H., Johnstone, K. M., & Rittenberg, L. E. (2012). “A post-SOX examination of factors associated with the size of internal audit functions”. Accounting Horizons, 26(2), 167-191.
  21. Bedard, J., Chtourou, S.M., Courteau, L. (2004). “the effect of audit committee expertise, independence, and activity on aggressive earnings management”. Auditing: A Journal of Practice & Theory, Vol 23, No 2, Pp. 15-37.
  22. Chen, J., Duh, R. R., Shiue, F. N. (2008). “the effect of audit committees on earnings–return association: evidence from foreign registrants in the United States, Corporate Governance”. An International Review, Vol 16, No 1, Pp. 32-40.
  23. Chin, W. W. (1998). “The partial least squares approach to structural equation modeling”. Modern methods for business research, 295(2), 295-33.
  24. Christopher, J., Sarens, G., & Leung, P. (2009). “A critical analysis of the independence of the internal audit function: evidence from Australia”. Accounting, Auditing & Accountability Journal .
  25. DeAngelo, L. E. (1981). “Auditor size and audit quality”. Journal of accounting and economics, 3(3), 183-199.
  26. Goodwin‐Stewart, J., & Kent, P. (2006). “The use of internal audit by Australian companies”. Managerial Auditing Journal, 1(4), 85-101.
  27. Henseler, J., Ringle, C. M., & Sarstedt, M. (2015). “A new criterion for assessing discriminant validity in variance-based structural equation modeling”. Journal of the academy of marketing science, 43(1), 115-135.
  28. Juwita, R., & Hariadi, B. (2020). “The Influence of audit committee and internal audit on audit report lag: Size of public accounting firm as a moderating variable”. International Journal of Research in Business and Social Science (2147-4478), 9(1), 137-142.
  29. Majiyebo, O. J., Okpanachi, J., Nyor, T., Yahaya, O. A., & Mohammed, A. (2018). “Audit committee independence, size and financial reporting quality of listed Deposit Money Banks in Nigeria”. IOSR Journal of Business and Management, 20(2), 40-47.
  30. Oussii, A. A., & Taktak, N. B. (2018). “The impact of internal audit function characteristics on internal control quality”. Managerial Auditing Journal.
  31. Raiborn, C., Butler, J. B., Martin, K., & Pizzini, M. (2017). “The internal audit function: A prerequisite for Good Governance”. Journal of Corporate Accounting & Finance, 28(2), 10-21.
  32. Sarens, G., & Abdolmohammadi, M. J. (2011). “Monitoring effects of the internal audit function: agency theory versus other explanatory variables”. International Journal of Auditing, 15(1), 1-20.
  33. Tenenhaus, M., Vinzi, V. E., Chatelin, Y.-M., & Lauro, C. (2005). “PLS path modeling”. Computational statistics & data analysis, 48(1), 159-205.
  34. Urton, A., Christ, M., Johnstone, K., & Rittenberg, L. (2018). “Effective sizing of internal audit departments”. IIA. Available online at www. iia. nl/Sitefiles/IIA_leden/EFFECTIVE% 20SIZI NG% 20ORGANIZATION. DL. pdf, accessed at 10th of July.

Wetzels, M., Odekerken-Schröder, G., & Van Oppen, C. (2009). “Using PLS path modeling for assessing hierarchical construct models”. Guidelines and 

Accounting and Auditing Research
Volume 15, Issue 59
October 2023
Pages 19-44

Files

Share

How to cite

Statistics